《中国保险》魏国良：如何充分发挥自保公司的独特作用-我国自保公司发展与监管问题研究_财经知识

自保公司在有效支持母公司风险保障体系完善提升的同时，也能进一步促进全社会系统风险的降低，为宏观经济的平稳有序运转发挥出保险行业的积极作用。

作者｜魏国良「中石油专属财产保险股份有限公司董事长」

文章｜《中国保险》2021年第12期

自保作为保险业的重要组成部分，在国际上已有通行的成熟运行模式。近年来，我国自保行业实现了起步和发展，中石油专属财产保险股份有限公司（简称“专属保险”）、中国铁路财产保险自保公司、中远海运财产保险自保公司和广东能源财产保险自保公司（原为粤电自保）相继于2013－2017年在境内成立。加上在中国香港地区成立的中海油、中石化、中广核和上海电气4家自保公司，目前国内共有8家自保公司。国内各自保公司的母公司业务，涉及石油石化、铁路运输、航运、发电、装备制造等多个领域，所面临的风险具有集中度高、类型独特和转移难等共性特点。各家自保公司通过各自领域的运营，在服务实体经济、推动保险创新和支持“一带一路”建设等方面显示出自保公司的特色优势，对母公司发挥了独特的保险保障作用。

针对母公司风险特点，量体裁衣创新集团保险保障

自保公司拥有发挥保险天然属性、服务实体经济的本源功能，不仅具有了解母公司风险状况的先天优势，更有支持母公司提升本质安全的内在动力，能够针对母公司不同风险类型的特殊需求，量体裁衣地提供风险保障方案，有效提供商业保险市场无法或不愿承保的多重保障，弥补商业保险产品的覆盖不足短板，成为催生实体经济保险保障创新的动力源。

石油化工行业是国家重点关注的六大高风险行业之一，具有技术与资金密集、风险程度高等特点，面临的财产损失风险复杂多样。以中国石油炼化和销售业务为例，炼化企业因设备装置聚集、生产工艺复杂，一旦发生意外事故或遭受自然灾害，将面临规模财产损失甚至人员伤亡风险；而销售企业因点多面广、布局分散，所处地区的大风、暴雨、洪水等不同类型的自然灾害容易造成区域性资产损失风险。

专属保险针对母公司炼化与销售企业风险特点，历时三年，开展炼化、销售资产风险转移与分散模式专项研究，创新保障集团整体利益最大化的风险转移方案；中国石油于2017年和2018年先后组建中国石油炼化、销售企业两个财产保险统括保单，交由专属保险独家承保；将所属40家炼化企业、34家销售企业的2万座加油站和油库资产全部纳入保障范围，总投保资产达4605亿元。这两张统括大保单的成功组建，通过加强集团下游资产保险集中管理的规模效应，一举实现了扩大保障范围、降低保险成本、统一构建多层级风险管控体系的多重收获。

落实百万员工健康风险保障体系建设是中国石油打造健康企业的重要内容。专属保险自2015年起，协助母公司开展重病保障项目专题研究，依托自保公司低成本运营优势，发挥自保公司风险兜底保障作用，创新保障方案设计，于2021年再保承接中国石油补充医疗保险统建项目重病保障险，实现与企业自建补充医疗保险待遇平稳衔接，有效化解企业补充医疗保险保障难题，精准提高企业补充医疗保险保障水平，为百万石油员工重病保障提供专业化服务。

发挥替代增值作用，积累抵御巨灾风险资金蓄水池

保险的本质就是通过将风险转移给保险人，实现对风险财产损失的分摊。对于集团型企业而言，由于其自身庞大的经营规模，风险损失的单位数量远超一般社会团体，这就使得其在损失风险的应对策略中，实施适度的风险自留更为经济。而自保行为之所以能够在企业风险管理计划中得到广泛应用，就是源于其可以通过特殊形式的风险自留，满足控制风险与节省支出的双重需要。自保公司收取保费的现金流可产生资金投资运用的稳健收益，通过价值链的优化与重塑，为母公司创造新的利润来源。

专属保险作为专业自保公司，实行轻量化精干运行模式，发挥低成本优势，支持保险集中管理，使得母公司本是现金净流出的保费支出留在了体系内并转化为母公司合并利润的一部分，发挥了自保替代增值作用。在保险费用的构成中，原本由商业保险公司收走的管理费用和承保利润，由专属保险借助所拥有的保险经营金融牌照价值，将实现保险统筹安排所产生的收益逐步积累形成具备规模的风险资金“蓄水池”，增强母公司抵御巨灾风险的防范能力。专属保险自2014年正式运营以来，依靠保险业务和投资业务已形成资金积累46亿元，截至2021年9月，公司可用于投资的资金规模已达90亿元。

融入“一带一路”建设，为集团海外业务保驾护航

国际石油勘探开发因投资规模大、风险高，且受所在地政治、经济、法律环境约束，大多以项目合作的方式进行。国际大石油公司，通常由其自保公司依据在项目中的权益份额承接保险业务。没有自保公司的合作方，其权益份额内的保险则会纳入其他合作方的自保公司或由当地商业保险公司承接。而拥有了自保公司后，不仅可以分回保险利益，而且还可以通过对全球项目的统筹安排，在增强保险保障实力的同时，促进保险集中管理和保险利益的统一掌控。

中国石油全面落实党中央重大战略部署，积极参与“一带一路”建设，“一带一路”已成为中国石油海外核心油气合作区、海外油气产量的主要来源地。专属保险积极融入“一带一路”倡议，以再保险人身份参与中国石油海外油气合作项目的风险转移分散安排，直接接轨国际市场，在全球范围内分散风险，支持母公司海外业务平稳运行。

截至2021年9月，专属保险海外业务已拓展至23个国家的54个海外项目，基本覆盖中国石油海外大中型投资项目，具备了对中国石油海外项目的全生命周期保障能力。其中在“一带一路”沿线17个国家承接了34个项目的保险业务，为3464亿元的风险资产提供保险保障。

海外区域保险整合是提升项目保险管理效率、服务项目平稳运行的重要模式之一。区域保险整合是以专属保险为平台，将中国石油海外项目保险分地区或国家进行集中采购形成统括保单，统一对接保险市场。2016年，专属保险选取哈萨克斯坦为试点，在调研当地保险市场、监管政策的基础上，结合中国石油在该国各项目运行的具体情况，在哈萨克斯坦成功组建统括保单。统括保单于2017年正式起保实施，首批将6个油气项目纳入保险整合范畴，保单便捷保险操作，形成了规模采购优势，支持海外项目提升保险管理效率，实现了中国石油海外业务保险整合的突破。

2019年9月，俄罗斯北极LNG－2项目正式启动。北极LNG－2项目是北极圈极寒地区的第二个巨型液化天然气项目，是中俄在北极地区油气合作的进一步深化。北极LNG－2项目采取项目融资方式实施，完成项目工程险采购，是启动项目融资的必要前提条件，项目总保额高达162亿欧元。在劳合社及国际保险机构明确未来将逐步撤出北极业务的大背景下，全球承保能力受到巨大考验，项目排分任务艰巨。专属保险按照“用好用足自身承保能力，全力挖掘再保市场潜力，多方争取市场承保能力”的原则，落实份额承接项目保险方案，为项目再保险排分增加中国元素占比，在完成足额承接保险的基础上进一步增强风险分散效果。2020年，专属保险按权益份额承接北极LNG－2项目保险并完成再保排分，有力支持了项目融资的顺利推进，保障了项目的平稳运行。同时，还获得了超千万元再保手续费收益，最大限度保障了母公司保险利益。

对接再保险市场，风险费用更接近纯损失风险成本

自保公司不仅可以应对和平抑商业保险市场的周期费率波动，更实现了越过传统商业保险机构与再保险市场的直接对接。集中统一的规模效应加载对接再保险市场的直通渠道，借助对母公司风险及管控特点的独到理解，能够更好地向再保险市场展示母公司的风险特性及风险管控效果，不仅使母公司总体的风险转移成本更低廉，还能够获得再保险市场的反馈收益，使得风险转移费用支出更接近纯损失风险成本。

专属保险自成立以来，先后成功组建了非水险、能源险和原油货运险（即水险）三个再保合约，并根据公司发展战略逐步优化调整合约安排；再保保障覆盖了母公司上、中、下游全业务链条，在重大赔案的理赔中有效发挥了分散风险和平抑财务波动的作用。2015年，在东部管道广深支干线深圳滑坡受损案中，近1500万元的风险损失通过再保险合约实现了分散。2016年，“辽河一号”船重大赔案专属保险份额内赔款7863万元，其中50%通过能源险再保合约实现分散；同年，因极端天气频发，中国石油长输管道财产损失巨大，专属保险份额内赔款6454万元，其中近90%通过非水险再保合约得以分散。

借助自身优势，专属保险签订的再保合约条件均达到市场一流水平，公司在确保科学分散风险的同时，合约条件实现持续优化，为母公司回收更多的无风险利益。同时，着力健全完善国际再保合作网络，在合作的61家国内外再保险公司中，标普A评级以上的占比75%，实现了与国际一流再保市场的深度对接与合作。

秉持“主动、高效、专业”自保服务理念，发挥理赔服务“压舱石”作用

相对于普通商业保险机构，为母公司内部提供更好的理赔服务是自保公司独特保险保障功能的重要内容。专属保险秉持“主动、高效、专业”的自保服务理念，以支持母公司风险管控为出发点，针对性化解“理赔难、理赔慢”痛点问题，强化快速服务响应，便捷理赔处理流程，精心设计理赔方案，主动落实主承案件预赔付，持续缩短理赔周期，全面提升理赔服务效率与水平，全力支持客户减灾减损见到显著成效。

2020年7－8月，长江流域遭遇持续强降雨，沿线中国石油销售企业近百所加油站、油库受损严重。时值国内多地出现新冠肺炎疫情反弹状况，人员流动管控极为严格，专属保险克服疫情影响，及时启动应急响应机制，实施“加大预赔付力度”和“查勘后补”等系列特别措施，加快推进赔案进展，最终实现应赔尽赔、速赔快赔，有力支持企业抗击汛情、疫情叠加影响恢复生产。该案例获评《中国银行保险报》“2020-2021年度中国保险年度影响力赔案”。

受厄尔尼诺现象影响，中国石油秘鲁项目所在地区2017年1－5月间持续性强降雨，导致油田大范围资产受损。专属保险作为再保险人承接了该项目92.5%的份额，打破再保险人跟随前端出单公司处理案件的惯例，越过经纪人与出单公司直接同项目公司对接沟通，主动实施预赔付并协调检验人快速理算，先于首席再保人完成了74万美元赔款的预赔付，帮助客户及时恢复生产。此类涉及多处多项资产损失的海外项目赔案，通常需要长达数年的处理过程，而由于专属保险的介入，在三个月内就兑付了较大额度的预赔款。

专属保险改进升级服务理念、创新运用理赔工具，努力解决保险索赔气象证明痛点问题。2016年5月，专属保险与中国气象局所属机构签署服务协议，约定可通过其气象系统开具正式气象证明，中国石油所属企业的出险理赔业务均可受惠于此项业务。截至目前，专属保险已累计开具气象证明3733余份，便捷出险案件气象取证，有效加快理赔进程，实现了此类理赔服务的效能提升。